MACD波段交易系統(tǒng)是怎樣的

　　MACD構(gòu)建的波段交易系統(tǒng)主要用來(lái)捕捉短期內(nèi)的上漲波段，它既能用在趨勢(shì)性行情中，也能用在震蕩行情中。

　　用MACD指標(biāo)構(gòu)造波段交易系統(tǒng)，將更多地使用到MACD柱線和K線形態(tài)，而加倉(cāng)動(dòng)作會(huì)相對(duì)較少。

　　為更清楚地了解該交易系統(tǒng)，投資者需要注意以下幾個(gè)問(wèn)題：

　　一、入場(chǎng)條件

　　該入場(chǎng)條件主要用來(lái)抓上漲趨勢(shì)的第一波走勢(shì)，其最大的風(fēng)險(xiǎn)在于，上漲趨勢(shì)沒(méi)有最終形成，股價(jià)受阻后再次向下，延續(xù)原來(lái)的下跌趨勢(shì)。

　　因此為增加該入場(chǎng)點(diǎn)的可靠性，投資者可以觀察一下高級(jí)別走勢(shì)中MACD指標(biāo)的運(yùn)行態(tài)勢(shì)。

　　二、倉(cāng)位

　　該交易系統(tǒng)主要用來(lái)捕捉波段，所以加倉(cāng)動(dòng)作較少用到，因此首次入場(chǎng)時(shí)的倉(cāng)位比起中長(zhǎng)期操作系統(tǒng)可以適當(dāng)放大，達(dá)到50%乃至更高。之后如果加倉(cāng)，可以將剩下的一半資金加上去。

　　當(dāng)上漲趨勢(shì)徹底形成后，股價(jià)往往出現(xiàn)3浪走勢(shì)，此時(shí)投資者可以適當(dāng)加倉(cāng)。

　　三、出場(chǎng)條件

　　波段操作要求迅速落袋為安，因此其出場(chǎng)條件比中長(zhǎng)期交易系統(tǒng)更為簡(jiǎn)略。投資者一旦見(jiàn)到MACD柱線與股價(jià)項(xiàng)背離就要引起警惕，之后如果出現(xiàn)MACD死叉或柱線大幅收縮或K線看跌形態(tài)，就要及時(shí)出場(chǎng)。

　　如果沒(méi)有出現(xiàn)柱線與股價(jià)頂背離，而DIFF線卻順利跌破零軸，則表明下跌走勢(shì)較為突然，投資者也要注意及時(shí)出場(chǎng)。

　　四、加倉(cāng)點(diǎn)可以作為單獨(dú)的入場(chǎng)點(diǎn)

　　有時(shí)候，本交易系統(tǒng)入場(chǎng)點(diǎn)不存在，但DIFF線順利突破零軸，在零軸上方站穩(wěn)后出現(xiàn)MACD金叉，也可以作為波段買點(diǎn)。

　　下面以充州煤業(yè)2011年走勢(shì)為例加以說(shuō)明。

　　如圖所示，2011年1~12月，兗州煤業(yè)(600189)基本上一直處于震蕩狀態(tài)。在這個(gè)過(guò)程中，如果利用MACD短線波段交易系統(tǒng)進(jìn)行操作，投資者將有以下幾個(gè)買賣點(diǎn)。

　　3月23日，DIFF線在零軸上方出現(xiàn)金叉，表明在上漲趨勢(shì)中，一波街的上漲走勢(shì)即將持續(xù)，此為第1個(gè)入場(chǎng)點(diǎn)。投資者可以用50%的倉(cāng)位買入。

　　但這波走勢(shì)很快就到頭了，4月15日，MACD指標(biāo)出現(xiàn)“柱線與股價(jià)頂背離+死叉”的看跌信號(hào)，投資者要注意及時(shí)出場(chǎng)。

　　之后該股持續(xù)下跌，一直沒(méi)有什么操作機(jī)會(huì)。10月25日，MACD指標(biāo)出現(xiàn)"DIFF線與股價(jià)底背離+K線啟明星形態(tài)”的看漲信號(hào)，表明一波上漲走勢(shì)即將出現(xiàn)。投資者可以50%的倉(cāng)位買入。

　　但該股下跌動(dòng)能仍然很強(qiáng)。11月16日，MACD指標(biāo)又出現(xiàn)了“柱線與股價(jià)頂背離+K線黃昏星”的看跌形態(tài)，投資者要注意及時(shí)清倉(cāng)。